Demonstração de Fluxo de Caixa x Projeção de Fluxo de Caixa
Aqueles que estão aprendendo a entender diferentes demonstrações financeiras também devem aprender a entender a diferença entre demonstração de fluxo de caixa e projeção de fluxo de caixa, pois elas fornecem duas visões diferentes da saúde financeira de uma organização. As empresas preparam uma série de demonstrações financeiras, incluindo demonstrações de resultados, balanços e demonstrações de fluxo de caixa para determinar a saúde financeira de uma empresa. A demonstração do fluxo de caixa oferece uma visão geral das entradas e saídas de caixa do período, fornecendo uma visão geral útil da posição de caixa da empresa. As projeções de fluxo de caixa, por outro lado, oferecem uma visão futurista das entradas e saídas e ajudam os gerentes a planejar as atividades de negócios para o futuro. O artigo a seguir analisa cada declaração mais detalhadamente e destaca as semelhanças e diferenças entre a demonstração do fluxo de caixa e a projeção do fluxo de caixa.
O que é Demonstração do Fluxo de Caixa?
A demonstração do fluxo de caixa de uma empresa oferece uma visão clara de como as operações de uma empresa são executadas, de onde vêm os fundos e como esses fundos são gastos. A demonstração do fluxo de caixa mostra claramente o movimento de caixa ao redor do negócio e oferece um instantâneo da posição de caixa da empresa. Todos esses recebimentos e pagamentos de caixa são então somados para obter um valor conhecido como fluxo de caixa líquido, que é essencialmente o dinheiro que sobra depois que todo o dinheiro que entra e sai é contabilizado. A demonstração do fluxo de caixa é dividida em várias seções que incluem: atividades operacionais, atividades de investimento e atividades de financiamento. As atividades operacionais são aquelas atividades que ajudam uma empresa a gerar receita. As atividades de investimento referem-se a quaisquer movimentos de caixa nos investimentos da empresa e quaisquer investimentos de longo prazo. As atividades de financiamento referem-se a quaisquer atividades relacionadas aos acionistas e credores da empresa. Se a demonstração do fluxo de caixa for feita com precisão, os totais desses três segmentos devem somar o fluxo de caixa total geral da empresa.
O que é projeção de fluxo de caixa?
A projeção de fluxo de caixa é uma estimativa de quaisquer entradas e saídas de caixa que uma empresa deve esperar no futuro. As projeções de fluxo de caixa também levam em consideração o efeito que certas despesas e investimentos terão no fluxo de caixa líquido futuro da empresa. Uma projeção de fluxo de caixa oferece aos gerentes uma visão clara da viabilidade financeira de determinadas atividades e decisões de negócios. Uma projeção precisa do fluxo de caixa oferece uma boa estimativa das entradas de caixa da empresa. Isso ajuda no planejamento financeiro, pois as empresas podem agendar pagamentos a vendedores e fornecedores, bem como planejar saídas de caixa internas para despesas como aluguel, salários, publicidade etc. Para criar uma projeção de fluxo de caixa, uma empresa deve primeiro determinar a finalidade para a qual a projeção é necessária. Determinar o propósito também informa para qual período de tempo a projeção deve ser feita. Se a projeção for para fins de determinação da rentabilidade final do exercício, os gestores financeiros devem analisar os montantes de entradas e saídas incorridas durante o exercício. As vendas representam a maior parte das entradas de caixa do ano, embora os números de vendas sejam bastante difíceis de projetar. A maioria das empresas usa dados históricos de vendas para essa finalidade.
Qual é a diferença entre Demonstração de Fluxo de Caixa e Projeção de Fluxo de Caixa?
A demonstração do fluxo de caixa e a projeção do fluxo de caixa são demonstrações financeiras preparadas com o objetivo de obter uma imagem clara da posição financeira de uma empresa. Enquanto a demonstração do fluxo de caixa oferece uma visão geral das entradas e saídas do ano corrente da empresa, a projeção do fluxo de caixa, por outro lado, projeta as entradas e saídas da empresa que devem ser esperadas no futuro. Enquanto ambos oferecem aos gestores informações adicionais para a tomada de decisões, a projeção de fluxo de caixa em particular oferece informações detalhadas para o planejamento futuro. A projeção de fluxo de caixa ajuda as empresas a tomar decisões importantes sobre as finanças da empresa. Projeções precisas de fluxo de caixa são essenciais para a saúde financeira de uma empresa.
Resumo:
Demonstração de Fluxo de Caixa x Projeção de Fluxo de Caixa
• A demonstração do fluxo de caixa de uma empresa oferece uma visão clara de como as operações de uma empresa são executadas, de onde vêm os fundos e como esses fundos são gastos.
• A demonstração do fluxo de caixa mostra claramente o movimento de caixa ao redor do negócio e oferece um instantâneo da posição de caixa da empresa.
• A projeção de fluxo de caixa é uma estimativa de quaisquer entradas e saídas de caixa que uma empresa deve esperar no futuro.
• Uma projeção precisa do fluxo de caixa oferece uma boa estimativa das entradas de caixa da empresa. Isso ajuda no planejamento financeiro, pois as empresas podem agendar pagamentos a fornecedores e fornecedores, bem como planejar saídas de caixa e despesas internas.
• Demonstrações de fluxo de caixa e projeções de fluxo de caixa são ambas demonstrações financeiras preparadas com o objetivo de obter uma imagem clara da posição financeira de uma empresa.
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